Menos conhecida do que os famigerados empréstimos, a antecipação de recebíveis começa a ganhar adeptos, especialmente entre negócios que necessitam de capital de giro. Muitos, contudo, ainda não compreendem a diferença entre essas duas estratégias financeiras. Neste post, queremos esclarecer essa questão!
Em resumo, a antecipação de recebíveis traz para o presente um valor que será seu num momento futuro, seja por meio de cheques pré-datados, duplicatas, boletos bancários, contratos de prestação de serviço ou até mesmo cartões de crédito. Esse dinheiro, portanto, será da empresa em breve. Nessa operação, os recebíveis futuros são vendidos para uma instituição financeira, que pode ser um banco, fundo de investimento, securitizadora ou factoring.
No empréstimo, por sua vez, a empresa toma um dinheiro que não é seu, ou seja, ela fica devendo para a instituição da qual fez o empréstimo após o recebimento do capital. Frise-se que em relação ao empréstimo correm juros (consideravelmente altos, em alguns casos), enquanto na antecipação de recebíveis o que se paga é uma taxa para “trazer do futuro” o dinheiro, menor do que costumam ser os juros de empréstimos.
Prós e contras – Os juros são contras do empréstimo, assim como a necessidade de apresentar garantias adicionais – imóveis, outros bens ou seguros. Importante falar, ainda, dos riscos de endividamento que o empréstimo traz, especialmente em razão dos custos extras. A modalidade, entretanto, também tem prós, caso da possibilidade de acessar uma quantia maior, personalização do empréstimo (estender prazos para pagamento e definir taxas variáveis ou fixas de juros, por exemplo) e aumento das chances de conseguir um bom financiamento no futuro se as parcelas forem pagas em dia.
A antecipação de recebíveis, por outro lado, além da taxa mais baixa em comparação com os empréstimos, é mais eficaz porque o dinheiro já é do negócio. O processo também é mais ágil e simples. Imprescindível, porém, se organizar bem, levando em conta, no planejamento da empresa, que não será possível contar com esse dinheiro no futuro.
Como escolher – Com os conceitos, prós e desvantagens de cada modalidade apresentados, podemos falar da melhor escolha para o seu negócio. O que sugerimos é que os empreendedores façam três perguntas, que consideramos essenciais:
- Para que precisamos desse dinheiro?
- De quanto precisamos?
- Para quando precisamos desse valor?
Tendo isso em mente, a antecipação de recebíveis é a melhor escolha para quando o empresário necessita honrar compromissos com fornecedores que vencem antes do prazo acordado para receber dos clientes, para pagar despesas do dia a dia e para levantar capital de giro.
Ainda, se o valor constar na sua agenda de recebíveis, opte pela antecipação. Essa também é a melhor escolha para necessidades mais urgentes, que demandam uma injeção de capital rápida, porque o empréstimo pode envolver um processo mais demorado e burocrático.
Já o empréstimo, por se tratar de uma dívida, precisa ser muito bem pensado. Se o objetivo é fazer melhorias no negócio que trarão mais lucratividade no futuro (ampliar o salão de um restaurante para receber mais clientes caso haja demanda, por exemplo), essa alternativa pode ser a melhor saída.
Independentemente de realizar um empréstimo ou antecipar recebíveis, é essencial que o empresário tenha um bom planejamento estratégico e que tudo – valores e necessidades – seja colocado na ponta do lápis.
As securitizadoras, como a Prospect, estão aptas para antecipar recebíveis. Quer saber mais sobre essa estratégia financeira e se ela é a melhor opção para a sua empresa? Fale com um dos nossos consultores! Estamos prontos para lhe atender